發(fā)改辦財金〔2018〕112號《國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于公布2016年度企業(yè)債券主承銷商信用評價結(jié)果的通知》

國家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于公布2016年度企業(yè)債券主承銷商信用評價結(jié)果的通知





發(fā)改辦財金〔2018〕112號

各省、自治區(qū)、直轄市及計劃單列市、新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)發(fā)展改革委，各市場機構(gòu)：

為規(guī)范企業(yè)債券主承銷商業(yè)務(wù)行為，提高承銷服務(wù)質(zhì)量，加強企業(yè)債券市場信用體系建設(shè)和事中事后監(jiān)管，推進(jìn)企業(yè)債券市場健康、可持續(xù)發(fā)展，我委委托中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司組織開展了2016年度企業(yè)債券主承銷商信用評價工作?，F(xiàn)將有關(guān)情況和評價結(jié)果公布如下：

一、信用評價工作開展情況

本次信用評價的對象為2016年度作為主承銷商，參與過企業(yè)債券承銷或承銷的企業(yè)債券仍在存續(xù)期內(nèi)的承銷機構(gòu)，共計84家主承銷商。其中，對于2016年主承銷1支及以上企業(yè)債券(不含僅參與聯(lián)席承銷)的66家主承銷商，實施全面評價，涵蓋所有評價指標(biāo)；對于僅作為聯(lián)席主承銷商參與承銷或僅從事企業(yè)債券存續(xù)期管理工作的18家承銷商，實施重點評價，僅涵蓋與聯(lián)席主承銷或存續(xù)期管理相關(guān)的評價指標(biāo)。

本次評價包括實績評價與綜合評價兩大部分。實績評價以案例評價為依據(jù)，綜合評價包括社會信用評價、主管部門評價、發(fā)行人評價、技術(shù)評估和登記托管機構(gòu)評價、市場機構(gòu)評價和專家評價六方面。具體開展過程中，采取全市場參與的方式，由國家發(fā)展改革委、省級發(fā)展改革部門（36家，含計劃單列市）、技術(shù)評估和登記托管機構(gòu)（5家）、發(fā)行人（345家）、市場機構(gòu)50家（包括直接投資人24家、信用評級機構(gòu)6家、會計師事務(wù)所10家、律師事務(wù)所10家）、各業(yè)務(wù)領(lǐng)域?qū)＜遥?位）共同參與，對受評機構(gòu)的信用情況、業(yè)務(wù)素質(zhì)、業(yè)務(wù)行為合規(guī)性、承銷和存續(xù)期階段服務(wù)質(zhì)量等各個方面進(jìn)行評價。

此外，評價中發(fā)現(xiàn)部分主承銷商2017年度存在失信行為，暫不在2016年度評價結(jié)果中體現(xiàn)，將納入2017年度主承銷商信用評價范圍。

二、評價結(jié)果

（一）全面評價結(jié)果。

從全面評價（滿分100分）的結(jié)果看，得分在90分以上的機構(gòu)8家，得分在80-90分之間的機構(gòu)52家，剩余6家機構(gòu)得分在75-80分之間。具體排名結(jié)果見附件1。

（二）重點評價結(jié)果。

從重點評價（滿分70分，因2016年未主承銷過企業(yè)債券，評價內(nèi)容中不包含發(fā)行人評價、技術(shù)評估機構(gòu)評價、市場機構(gòu)評價和專家評價等30分的內(nèi)容）的結(jié)果看，得分在55分以上的有1家機構(gòu)，其余17家機構(gòu)得分在50分到55分之間。具體排名結(jié)果見附件2。

三、激勵懲戒措施

整體來看，受評機構(gòu)信用情況和勤勉盡責(zé)情況較好，在企業(yè)債券發(fā)行、承銷及債券存續(xù)期內(nèi)業(yè)務(wù)行為合規(guī)度較高，承銷服務(wù)質(zhì)量在一定程度上得到了市場機構(gòu)及各業(yè)務(wù)領(lǐng)域?qū)＜业恼J(rèn)可。

但在評價過程中，我們也發(fā)現(xiàn)部分主承銷商在企業(yè)債券政策把握、內(nèi)控制度建設(shè)、存續(xù)期監(jiān)管、申報材料質(zhì)量、專業(yè)能力和業(yè)務(wù)開展規(guī)范性等方面存在突出問題。如某證券公司承銷的企業(yè)債券，在發(fā)行過程中擅自修改了發(fā)行方案，與債券核準(zhǔn)批復(fù)文件存在明顯差異；某證券公司承銷的企業(yè)債券，以同一募投項目通過兩個主體、不同渠道分頭融資；某證券公司承銷的企業(yè)債券，在募投項目實施主體已由發(fā)行人變更為其他企業(yè)的情況下，仍以該項目作為募投項目申報發(fā)行企業(yè)債券。

我委鼓勵和支持評價結(jié)果優(yōu)良的主承銷商積極參與企業(yè)債券工作，在政策研究、品種創(chuàng)新、業(yè)務(wù)培訓(xùn)等方面提供更多機會和條件。對于評價結(jié)果靠后的主承銷商，我委將會同省級發(fā)展改革部門加強日常監(jiān)管，對其承銷的項目加大檢查力度。對各主承銷商相關(guān)不誠信、不專業(yè)行為將記入企業(yè)債券信用檔案，對于突出問題，將及時采取暫停承銷資格、公開通報、出具監(jiān)管函、約談公司負(fù)責(zé)人等監(jiān)管措施。請各主承銷商依法依規(guī)開展工作，履職盡責(zé)，著力提高企業(yè)債券承銷服務(wù)質(zhì)量，推動企業(yè)債券市場健康、穩(wěn)定、可持續(xù)發(fā)展。




附件：

1.2016年度企業(yè)債 券主承 銷商全面信 用評價結(jié) 果

2.2016年度企業(yè)債 券主承 銷商重點信 用評價結(jié) 果



 

國家發(fā)展改革委辦公廳

2018年1月24日

本文鏈接：http://www.per-better.com/law/30503.html

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